證券時報網(wǎng)
2025-07-03 14:22
證券時報記者 聶英好
近日，阿里宣告將餓了么和飛豬合并入阿里中國電商事業(yè)群。這是阿里今年以來電商板塊的第二次整合，上一次是阿里將淘寶旗下的即時零售業(yè)務(wù)“小時達”升級為“淘寶閃購”。頻繁的調(diào)整動作表明，阿里正在深入布局即時零售與本地生活領(lǐng)域。
其他電商和外賣平臺也積極投身于這一戰(zhàn)事：今年4月，京東高調(diào)入局餐飲外賣并在618期間宣布加大酒旅業(yè)務(wù)投入，美團今年首次參戰(zhàn)618并官宣全面拓展即時零售。
即時零售與本地生活正成為電商競爭的新戰(zhàn)場，一場圍繞消費者生活全方位服務(wù)的“大消費平臺”之戰(zhàn)已悄然打響。
阿里電商整合
近期阿里巴巴集團CEO吳泳銘發(fā)布全員郵件，宣布將餓了么、飛豬合并入阿里中國電商事業(yè)群。這意味著阿里電商將進一步整合集團業(yè)務(wù)。
阿里表示，本次調(diào)整，是為了給消費者更好地提供優(yōu)惠與便利，也為品牌及商家探索新的商業(yè)模式和生意增長創(chuàng)造更大空間。飛豬、餓了么、淘天在各自領(lǐng)域有多年的能力和資源積淀，合并后將會發(fā)揮各自優(yōu)勢和長項，構(gòu)建更加完整的大消費服務(wù)體系。特別是即時零售領(lǐng)域，淘寶閃購與餓了么將加強協(xié)同，全面打通各項資源。
吳泳銘在全員郵件中表示，這是阿里從電商平臺走向大消費平臺的戰(zhàn)略升級。未來，阿里將更多從用戶角度出發(fā)，優(yōu)化整合業(yè)務(wù)模式和組織形態(tài)，為用戶創(chuàng)造更豐富優(yōu)質(zhì)的生活消費體驗。
近一年來，阿里持續(xù)整合電商板塊業(yè)務(wù)。本次合并餓了么與飛豬，是阿里將淘寶旗下即時零售業(yè)務(wù)“小時達”正式升級為“淘寶閃購”之后的又一調(diào)整舉措。
今年4月30日，淘寶天貓旗下即時零售業(yè)務(wù)“小時達”正式升級為“淘寶閃購”，借助餓了么豐富的餐飲商家，百萬騎手的即時配送服務(wù)，結(jié)合淘寶天貓的全品類商品，以電商的低價，即時零售快速送達的體驗，將電商業(yè)務(wù)與餐飲外賣實現(xiàn)高效協(xié)同。
數(shù)據(jù)顯示，5月2日，淘寶閃購正式上線，不到一個月，日訂單量即超4000萬；訂單準(zhǔn)時率達97%。從訂單結(jié)構(gòu)來看，非茶飲占比達75%，非餐品類訂單增長遠超阿里內(nèi)部預(yù)期。
此前在2024年11月21日，吳泳銘宣布成立阿里電商事業(yè)群，任命蔣凡為負責(zé)人，向吳泳銘匯報。新的電商事業(yè)群將全面整合淘寶天貓集團、國際數(shù)字商業(yè)集團以及1688、閑魚等電商業(yè)務(wù)，形成覆蓋國內(nèi)外全產(chǎn)業(yè)鏈的業(yè)務(wù)集群。彼時阿里方面表示，此次成立新的電商事業(yè)群，是吳泳銘作為阿里集團CEO，面向未來在電商領(lǐng)域如何用好國內(nèi)和國際兩種資源形成發(fā)展合力做出的新思考和新行動。
“遠場”“近場”結(jié)合
2023年3月，阿里巴巴推出“1+6+N”組織變革，餓了么、飛豬被劃入本地生活。時隔兩年后，如今阿里卻選擇將餓了么和飛豬的餐飲外賣業(yè)務(wù)和本地生活業(yè)務(wù)全面并入淘寶，背后的洞察是什么？
綜合業(yè)內(nèi)人士解讀來看，這一調(diào)整一方面來自于阿里內(nèi)部對電商業(yè)務(wù)重要性的重新定位，電商業(yè)務(wù)作為阿里巴巴最大收入來源，被定義為核心業(yè)務(wù)；另一方面隨著消費打破業(yè)務(wù)邊界，電商行業(yè)的邊界整體向本地生活服務(wù)、即時零售拓展，阿里需整合資源加強業(yè)務(wù)協(xié)同，提升在即時零售、本地生活及傳統(tǒng)電商領(lǐng)域的整體競爭力。
網(wǎng)經(jīng)社電子商務(wù)研究中心特約研究員、百聯(lián)咨詢創(chuàng)始人莊帥表示，這一舉措能給消費者、商家和行業(yè)帶來利好，阿里此次的調(diào)整可能并不是被動應(yīng)戰(zhàn)，而是主動出擊，餓了么和飛豬并入淘寶只是一個開始。
莊帥表示，淘寶將“小時達”正式升級為“淘寶閃購”，是這兩年來淘天集團“回歸淘寶”非常重要的一步?！皬亩唐诓呗钥?，淘寶閃購即重點投資新用戶、讓更多淘寶用戶轉(zhuǎn)變?yōu)榧磿r零售用戶。從長期目標(biāo)看，淘寶閃購將在用戶活躍度、用戶規(guī)模等多方面給淘寶帶來好處，且能夠看到‘遠場’‘近場’電商結(jié)合、基于閃購業(yè)務(wù)升級商業(yè)模式的可能性?！彼治觥?/p>
艾媒咨詢CEO兼首席分析師張毅對記者表示，阿里對于業(yè)務(wù)運營和協(xié)同效應(yīng)的最大化需求較為迫切，從業(yè)務(wù)運營角度，餓了么的即時零售配送能力與淘寶流量優(yōu)勢結(jié)合，可優(yōu)化遠近場購物體驗；飛豬旅游產(chǎn)品借助淘寶流量和電商平臺，通過“旅游+購物”交叉營銷實現(xiàn)互利共贏，最大化協(xié)同效應(yīng)。
張毅表示，整合餓了么、飛豬后，阿里將服務(wù)場景從傳統(tǒng)電商購物延伸至本地生活、旅游出行等領(lǐng)域，豐富消費者選擇，提升品牌在消費者心中的地位與影響力；借助多元化產(chǎn)品和服務(wù)，阿里有望增強用戶在認知、使用、停留時長及消費頻次等方面的黏性與活躍度，從而鞏固阿里在電商領(lǐng)域的領(lǐng)先地位，提升品牌影響力。
“值得注意的是，餓了么和飛豬與淘寶的深度融合，也必將對消費者、商家和行業(yè)產(chǎn)生深刻而長遠的影響，那就是連接線下與線上、商品零售與服務(wù)零售的大消費超級APP的時代真正來臨，消費者在一個APP就可以購買線上電商平臺和線下實體店的商品，還可以點外賣、買電影票、訂酒店等獲得本地生活服務(wù)。不能做成大消費超級APP的電商平臺，或?qū)⒚媾R著更大的增長壓力。”莊帥說。
傳統(tǒng)電商集體升級
隨著消費習(xí)慣打破電商業(yè)務(wù)的邊界，電商競爭擴展到即時零售等更多領(lǐng)域，對更多場景和模式的覆蓋，成為互聯(lián)網(wǎng)巨頭的必爭之地。2025年以來，互聯(lián)網(wǎng)電商和外賣巨頭也動作頻頻，如京東高調(diào)入局餐飲外賣并在618期間宣布加大酒旅業(yè)務(wù)投入，美團首次參戰(zhàn)618并官宣全面拓展即時零售。
在張毅看來，傳統(tǒng)電商拓展業(yè)務(wù)邊界和增長空間，是突破業(yè)務(wù)瓶頸、尋求新增長點、實現(xiàn)多元化發(fā)展的必由之路。電商平臺積累的采購、倉儲、配送等資源和經(jīng)驗，使其切入外賣與酒旅市場時，能實現(xiàn)供應(yīng)鏈整合與協(xié)同，提升效率和成本效益，增強差異化競爭優(yōu)勢，抵御風(fēng)險。
簡言之，即時零售與本地生活業(yè)務(wù)，為電商行業(yè)帶來的是新用戶以及更完善的供應(yīng)鏈。
阿里國際數(shù)字商業(yè)集團首席執(zhí)行官、阿里電商事業(yè)群CEO蔣凡曾在業(yè)績電話會上直言，淘寶閃購在規(guī)模增長和效率表現(xiàn)上均超出了內(nèi)部預(yù)期，且對淘寶的活躍度和用戶規(guī)模產(chǎn)生了積極影響。從長期來看，“遠場”“近場”電商結(jié)合可能通過把淘寶用戶轉(zhuǎn)變?yōu)榧磿r零售的新用戶，重新升級阿里電商的商業(yè)模式。而短期內(nèi)，阿里電商會將投資重點放在即時零售帶來的新用戶上。
京東集團創(chuàng)始人、董事局主席劉強東在近期表示，京東做餐飲、做酒旅，都是為背后的供應(yīng)鏈做鋪墊。通過外賣場景，京東希望能夠打通生鮮商品的流通鏈路，提升供應(yīng)鏈的效率與價值。?在酒店行業(yè)方面，劉強東指出，酒店背后龐大的供應(yīng)鏈存在“很雜亂、成本很高”的問題。京東希望為酒店行業(yè)提供供應(yīng)鏈服務(wù)，推動酒店業(yè)經(jīng)營成本的下降。
張毅認為，電商平臺整合外賣、酒旅等業(yè)務(wù)，對傳統(tǒng)電商業(yè)務(wù)存在三方面利好：其一，外賣等業(yè)務(wù)高頻特性可為傳統(tǒng)電商業(yè)務(wù)帶來更多用戶流量與曝光機會；其二，整合形成“外賣+電商”“旅游+購物”等新模式，實現(xiàn)業(yè)務(wù)協(xié)同與價值最大化，拓展平臺收入來源，增強差異化競爭力，助力平臺轉(zhuǎn)型；其三，通過在多業(yè)務(wù)中形成數(shù)據(jù)共享與協(xié)同，平臺可利用數(shù)據(jù)實現(xiàn)精準(zhǔn)營銷，并輔助商家優(yōu)化商品選品、庫存管理及供應(yīng)鏈，提升電商業(yè)務(wù)整體運營效率。
隨著經(jīng)濟周期出現(xiàn)變化、消費習(xí)慣發(fā)生改變、商家對電商平臺提出新的要求、新技術(shù)變革的到來，發(fā)展了二十多年的零售電商行業(yè)已到了升級的關(guān)鍵周期。
莊帥稱，阿里這次合并升級，體現(xiàn)的是電商平臺正在加速線上線下的協(xié)同發(fā)展，連接實體店并加強餐飲、酒旅等本地生活消費（服務(wù)零售）的部分。只有推動商品零售與服務(wù)零售的融合，才能全面實現(xiàn)零售電商行業(yè)的升級。
